2011：供需兩旺 柴油存變數

■文/龔金雙

預計2011年我國石油需求與原油產量增速都將放緩，加工量仍將快速增長。成品油市場總體形勢看好，但也面臨新的挑戰，柴油供應形勢不樂觀。

2011年世界經濟將繼續恢復增長、緩慢復蘇。國家促進經濟發展、調整經濟結構和提高經濟發展質量的政策措施發揮作用，經濟穩步較快發展，增速小幅下降。在這種情景下，2011年中國石油需求將繼續較快增長，但增速回落，預計全年石油表觀消費量達到4.87億噸，增長6.2%。原油表觀消費量4.71億噸，增長7.2%。石油產品增長情況各異。

2011年國內原油產量將繼續增長，但增速將放緩。成品油市場形勢總體向好，但也面臨著一些不確定因素帶來新的挑戰和問題。

石油需求增速放慢

宏觀經濟是影響中國石油需求的最主要的因素，包括經濟增長、經濟結構和國家政策等，2011年這幾個方面都具有較大不確定性?？傮w看，2011年中國經濟將保持平穩較快增長，但增速比上年小幅下降；經濟結構不斷優化，高污染、高能耗、低水平重復建設項目以及基建投資和重化工業增速等有所下降；國家調整經濟結構、提高經濟質量、發展新能源和替代能源以及節能降耗的政策力度還將進一步加大；為應對金融危機而出臺的一些刺激消費的政策，如汽車消費優惠政策已經和將逐步取消；北京等一些地方政府已經和將出臺限制和調整汽車消費的新政。

石油儲備是影響2011年中國石油需求的另一個重要因素。目前中國國家戰略石油儲備和商業石油儲備發展迅速，石油企業煉廠、管道、生產經營庫快速發展，對石油需求特別是原油需求構成有效支撐。按照相關計劃，到2012年，中國商業儲備原油庫容和石油企業生產經營原油庫容合計將再增加3000萬立方米以上；2011年將增加成品油商業儲備400萬噸。

隨著國內油價上升和非剛性需求不斷擴大，油價對中國石油需求的抑制作用開始逐漸顯現，但影響尚不大。預計2011年多數時間國際油價在85-90美元/桶區間，由于國內通脹壓力大，如果國家成品油價格不能及時調整到位，成品油價格與替代能源的價差將不足以支撐替代能源的發展，替代量將受到影響，在一定程度抵消油價上漲對石油需求的抑制作用。

其他影響中國石油需求的因素還包括：2010年和2011年大規模投產的乙烯等化工裝置以及其他偶然因素等。2010年中國新增乙烯產能245萬噸/年，乙烯生產能力增長20.9%；預計2011年還將新增乙烯產能41萬噸/年。如果這些新增化工裝置滿負荷生產，需要至少增加800萬噸左右的化工輕油。此外，氣候變化等偶然突發因素對石油需求也會產生影響。這些因素具有一定的不確定性。

表3 2011年石油、原油和汽煤柴油需求預測

另外，由于2010年石油需求基數較高，將會影響2011年石油需求的實際增速數值。

根據上述分析，并考慮各油品的不同情況，預測石油和各油品需求如下。

原油產量增速放緩

中國原油產量增速變化幅度較小，近十年來多數年份增速在1%－3%之間。近十年和“十一五”的年均增速均為2%，2008－2010年的年均增速為2.8%。前些年勘探開發投入產生的效果將在2011年繼續發揮作用，原油產量增速可望高于2%的增速。預計2011年原油產量增長2.5%，全年原油產量為2.08億噸。

根據2010年煉廠開工率、各油品產量收率，并考慮2010和2011年新煉廠投產情況，適當考慮各油品的供需狀況等，預測2011年原油加工量為4.46億噸，汽煤柴油產量合計達26600萬噸，同比增長5.2%。

根據需求和生產情況，預測2011年石油和原油凈進口量分別為2.79億噸和2.63億噸，較上年分別增長9.2%和11.3%。

柴油供應形勢不樂觀

2011年，中國石油需求仍將較快增長，國內原油生產能力將繼續增長，原油進口通道建設和進口多元化取得新進展，煉油能力繼續較快增長；國家調控市場和石油公司應對各種風險的能力越來越強等，將使國內石油市場呈現供需兩旺、相對平穩的態勢。

盡管如此，2011年國內石油市場也面臨著新的挑戰。隨著煉油能力繼續增長，替代能源增多，中石油、中石化以外的經營者實力增強，成品油定價機制改革有望深化，市場競爭將日益激烈，競爭方式將從價格競爭向服務、質量、品牌、多種經營等縱深領域發展。

鑒于國際油價將維持高位運行，國內現行成品油定價機制下煉廠利潤將受到擠壓。為抑制通脹，國家也會適當降低成品油漲價頻率和幅度。由于價格扭曲，煉廠加工積極性將下降，企業出口積極性增加，從而影響國內成品油供應。此外，2010年和2011年中國大量投產的石化裝置將使化工輕油需求量大幅增長，也將在一定程度上影響汽煤柴油供應。

目前，國內柴油生產量已接近能力峰值。當前兩大集團及其他公司規模以上煉廠（500萬噸/年以上）總計煉油能力4.3億噸/年左右。這一部分煉廠按平均開工率90%、柴油收率38%計算，樂觀情況下柴油年生產能力只能達到1.47億噸。包括地煉在內的其他煉油能力高限是1億噸/年，但由于這一部分煉廠規模小、設備落后，很多還主要是生產其他產品（如瀝青、化工）的配套設備，實際開工率和成品油產量較低。平均來看，開工率難以達到40%。而即使按40%的開工率，38%的柴油收率計算，全年柴油產量也只能達到0.15億噸。在市場條件相對較好的情況下，能保證煉廠長期安全平穩運行的年高峰柴油產量為1.62億噸，月平均產量為1350萬噸。2010年5月以來，中國柴油月產量一直保持在1300萬噸以上，10月已達1361萬噸。2010年全年柴油產量為1.59億噸，已接近柴油產量峰值。

按照2011年柴油需求增長6.5%計算，不考慮進出口的情況下，要滿足柴油需求，柴油產量需增長1000萬噸。目前看這一目標很難實現。如果出現一些偶發因素導致使柴油需求出現大幅增長的情況，國內柴油供應將會再次吃緊，屆時需要根據市場情況統籌柴油進出口

表4 2011年原油加工量和幾種主要油品產量預測 單位：萬噸