淺談企業集團財務管理

竇汝雯

摘 要：隨著經濟的發展，多元化、規?；钠髽I集團逐漸壯大起來。但是，企業集團內部如何實現有效統一的管理仍是個問題，實現財務管理的統一更是問題的關鍵。本文首先簡要介紹了企業集團、財務管理的概念及其模式，然后指出企業集團財務管理存在的問題，最后提出完善的對策。

關鍵詞：企業集團；財務管理；財務管理模式

一、企業集團與財務管理概述

企業集團是以一個或多個實力強大、具有投資中心功能的大型企業為核心，以若干在資產、技術上有密切聯系的企業為外圍，以產權為主要紐帶形成的多層次經濟組織。

財務管理基于財務活動和財務關系而產生，它是利用價值形式對企業生產過程進行的管理，是企業組織財務活動、處理與各方面財務關系的一項綜合性管理工作，具有涉及面廣、綜合性強的特點[1]。主要包括籌資、投資、資金營運、分配及財務關系幾個方面的內容。

企業集團在財務管理方面具有以下特征：財務主體多元化、決策多層次化、投資領域多元化、母公司職能雙重化、關聯交易經?；?。正是由于其特征的復雜性，企業集團在財務管理的對象、集權與分權等方面容易出現問題并亟待解。

二、企業集團財務管理模式

（一）集權式財務管理模式

企業集團的母公司擁有絕對決策和控制權，子公司只有執行權。這種模式的優點是：一是便于母公司控制子公司，且保證企業集團目標的一致性，實現利益最大化；二是便于企業集團內部資源的調動，促進資源合理配置；三是形成規模效益，降低企業各項成本。缺點是：一是母公司對子公司的掌握不可能面面俱到，因此決策易產生偏差或滯后性；二是子公司沒有決策權，因此缺乏積極性和責任感，不利于企業集團整體的發展。

（二）分權式財務管理模式

母公司只對重大財務事項進行決策或審批，子公司擁有日常經營的決策權和管理權，只需將決策結果備案即可。這種模式的優點是：一是子公司對于日常經營和財務具有決策權，大大減少了上報程序和時間，提高了子公司管理的效率；二是子公司有了經營的積極性和創造性，從而提高企業效益。缺點是：一是各企業經營相對獨立，不利于企業整體的資源配置，各子企業可能為了自己的利益而犧牲整體利益；二是不利于規模效益的形成。這種模式比較適合與其他成員沒有太多聯系的企業。

（三）相融式財務管理模式

又稱集權與分權結合的財管模式，即在集權和分權之間找到適合企業管理的一個“度”，以克服極端管理手段的弊端。母公司既擁有對企業重大事項的集中決策權，又要做到合理有效地對子公司進行分權，強調結果控制，而不是過程控制，做到責權利協調統一，并監督子企業經營的情況。

三、企業集團財務管理存在的問題

（一）財務管理觀念及體制落后

大多數企業集團對財務管理的認識只局限在各公司會計報表及合并報表層面，沒有企業價值、資本預算、長期籌資、財務預算等概念。對財務管理局限于事后管理而缺乏事前和事中控制，決策具有滯后性，往往子企業將決策執行結果上報時才發現問題，沒有發揮財務管理的作用。

（二）各企業間財務管理難配合

母公司往往難以收集到所有子公司的財務信息，不能有效地對資金進行集中管理。有些子公司為了自身利益隱瞞甚至上報虛假信息等，損害了企業集團的整體利益。企業集團難以建立統一的內部控制制度和財務管理制度，各企業間的財務管理存在差距，財務負責人員又不能一起配合協調工作，導致企業集團財務亂象。

四、完善企業集團財務管理的對策

（一）健全財務管理制度

企業集團應從各方面健全財務管理制度，實現母子公司的統一管理。在企業治理方面，一是完善重大事項決策機制，明確重大事項的類型、母子公司責權利分配、主管部門及人員等。二是企業集團統一委派財務負責人，財務負責人進入各子公司中，既對子公司的財務活動進行監督，又參與子公司財務活動的決策與執行，由于財務負責人對整個企業集團負責，因此不會出現受高管層驅使虛報財務信息的行為。

在資金管理方面，一是完善全面預算管理制度，企業集團統一制定各企業目標及預算，并對企業執行情況進行考核，找出各企業存在的優勢與不足，提高集團總體財務管理水平。二是建立內部會計規范，使各企業的財務會計標準相一致，便于企業集團財務信息的整合，利于母公司對集團總體做出決策。三是實行統一的資金管理，由企業集團負責整體融資及制定資金劃分計劃，除各企業必須的少部分資金外，子公司所需資金都需要經母公司審批后統一劃撥，母公司還應對子公司的資金管理進行監督，確保資金的使用效果。

（二）加強監督，強化內部審計

母公司要加強對子公司的監督，具體包括：監督子公司的經營活動是否合法合規；檢查子公司財務信息的真實性、合法性；檢查子公司對企業目標的落實情況。各部門、人員要加強相互監督，企業要建立相應的鼓勵監督的機制。企業集團應建立專門的內部審計部門，聘用或調派具有審計相關資格和經驗的人員負責內部審計工作，審計是企業治理的重要組成部分，在阻止舞弊行為、平衡不對稱信息等方面起著重要作用，有利于實現企業利益最大化。

（三）利用財務管理軟件

建立企業財務管理信息系統，各子企業將會計信息錄入系統，可以實現會計信息的集中核算及管理控制。除了實現會計電算化，有條件的企業集團還可以根據自身特點建立ERP系統，實現采購、生產、銷售、財務、人員等全方位、全過程的企業管理。

五、總結

企業集團之所以形成，就是為了更好地整合資源與優勢，更好地實現利益最大化。但如果企業集團不能處理好存在的各種問題尤其是財務管理問題，那么企業集團的優勢將難以發揮。企業集團不斷成熟的同時，外部環境也在時刻變化著，因此，企業集團需要根據不同的發展階段及外部環境選擇適合的財務管理模式，并不斷協調母子公司的關系使之達到一致，提高企業集團的競爭力，實現企業集團的發展。

參考文獻：

[1] 張立達.財務管理學.上海：立信會計出版社，2012.

[2] 王斌.企業集團組建與運行中的財務與會計問題研究.經濟科學出版社，2002.