對資金池模式下集團企業資金集中管理的研究

文/姜傳偉（廣州新粵瀝青有限公司）

資金池作為新時代的產物，是一種先進的財務資金管理模式，將其運用到集團企業財務管理工作中對企業運營發展具有重要幫助。集團企業具有眾多下屬企業，下設多個部門，在運轉過程中對資金需求較大，資金是企業發展的基礎，資金管理直接關系到企業運行效率。集團企業借助資金池模式，加強財務資金集中管理，切實提升資金管理工作效率，提高資金利用率。

一、資金池內涵

資金池也被稱為資金總庫，是當前企業管理中一種先進模式，有利于企業資金集中管理，能夠實現對企業資金資源的有效調配。最初，資金池是跨國企業、國際銀行聯合開發的模式，目的是滿足資金統一調撥，促進資金統一管理。構建資金池可以借助銀行現金管理服務，發揮網絡信息技術優勢，可以將各下屬企業、分支機構資金集中管理，采用歸集、下撥方式，對集團內部資金進行統籌分配，保證資金使用效率。集團企業分支機構多、涉及業務廣，現金流動性較強且數額巨大，資金池管理模式正好符合這一特點，能夠切實提升資金管理水平。

二、集團企業資金集中管理內容

（一）賬戶集中管理

對企業資金進行集中管理指的是由集團總部負責資金的管控、調度、劃撥，提升集團企業內部資金資源整合力度，有利于消除金融風險。集團企業存在多層管理結構，子公司相對較多，同時進行多個項目，導致資金較為分散，會增加資金管理難度，若無法通過有效管理方式，可能會對企業資金鏈運轉造成不利影響。集團企業引入資金池模式，可以根據企業自身情況構建資金賬戶體系，對資金使用流程進行科學設計，切實保證集團企業資金安全性。在資金管理過程中，以“收支兩條線”為原則，規范各下屬企業資金賬戶，采取賬戶資金管理模式，切實提升資金管理規范化程度。

（二）業務集中管理

集團企業不僅包括了多個分支機構，同時各下屬企業所涉及的生產、銷售等環節眾多，在整個業務流程中存在諸多不確定因素，有時候會導致交易成本增加。通過資金池模式，能夠有效改革上述問題，優化采購、生產流程，有效節約資金。集團企業充分考慮自身情況，以財務為基礎讓總部與下屬企業業務運營管理保持一致性，有利于集團總部對下屬企業業務集中管控。

（三）資金結算集中管理

傳統財務模式下，集團企業資金結算主要包括銀行支票、現金結算，而集團企業結算業務眾多，也逐漸開展拓展結算方式，如信用證結算、匯兌結算等。集團企業應該嚴格按照相關結算制度，通過更加規范的方式開展資金清算工作。在資金池理念下搭建統一的資金結算平臺，落實各下屬企業收支、清算工作，針對分散的子公司、項目等，可以通過網絡信息技術開展網銀資金結算。

三、構建資金池管理模式

（一）成立獨立的資金管理部門

集團企業應該在原有行政機構體系基礎上，成立獨立的資金管理部門，對資金池運作負責，對資金內部流轉、集團資金集中管理制度執行提供保障，同時對下屬企業賬戶情況進行實時監控，對下屬企業、項目提交的資金申請進行審批，并給予資金留存量情況制定資金管理細則，可以對資金池運作情況定期反饋，為企業財務工作運行提供依據。資金管理部門成立后，必須整改下屬各企業財務部，下設財務專員，根據自身業務發展需求、運營需求等提交資金申請，同時管理企業的銀行賬戶，配合集團資金管理部門落實資金集中管理工作，形成一個相互連通、制約的資金管控體制。為了保證資金池模式高效運轉，必須對相關人員進行有效培訓，促進其能夠熟悉資金池運作流程，掌握相關風險點，為集團企業資金池運行安全性提供保障。

（二）選擇合作銀行

集團企業設立資金池后，可以拉近企業與銀行機構的關系，而合作銀行選擇關系到今后集團企業資金池運行是否順利，這就要求集團企業能夠合理選擇合作銀行。在多年運營發展過程中，有多家與企業具有業務往來的銀行，在具體選擇合作銀行中應該從以下幾個方面考量：第一，銀行在接手業務時會從自身利益出發，之間就會產生服務費，而服務費就是一項重要考慮因素，能夠滿足資金池運營模式基礎上，盡可能控制成本；第二，對銀行技術支持水平、業務服務能力、口碑、社會形象進行綜合考慮，選擇優質的合作伙伴；第三，能夠考慮如何降低消極影響，結合自身情況，與擬定合作銀行進行充分溝通，堅持資金池定制化服務。

（三）明確內部資金使用規則和收益規則

集團企業資金管理部門應該深入到各個下屬企業中，充分與子公司領導、財務資金管控人員溝通，明確在資金歸集后下屬企業對資金仍然具有所有權，也可以登錄資金平臺對資金狀況進行實時查看。通過有效宣傳，讓下屬企業了解資金池模式對集團企業資金信息的整合作用，了解該模式對集團整體發展的重要意義，了解該模式是集團企業和下屬企業雙贏的舉措。對于歸集到總部資金池的資金，集團企業推行有償使用政策，若尚未支出，則集團企業可以以同期銀行存款利率給予下屬公司相應利息，定期將利息下撥到下屬企業；對于已經用于投資的歸集資金，則可以按照相應的比例定期將投資收益下撥給下屬公司。進一步明確資金使用規則、收益規則，便于形成規模效應，還能在一定程度上提升資金安全性，讓下屬企業消除對資金池模式的抵觸情緒，為集團企業資金池模式構建、順利運行奠定基礎。

（四）建立配套資金池管理制度

第一，統一的資金管理制度。在合作銀行中開設總資金池賬戶，對集團資金進行集中管理，下屬企業也應該設置專門的資金賬戶，但需要對下屬企業賬戶設置進行統一控制，只能通過資金池對各項資金進行運作，下屬企業資金也必須歸集到資金池當中，由總部統一進行調配，形成總資金池與下屬企業賬戶之間的聯動機制，避免資金沉淀問題，發揮資金價值。第二，對企業籌資、投資模式加以優化。集團企業資金部可以將資金池閑置資金用于投資，但投資部制定的投資方案必須經過資金管理部門的審核，同時對投資資金收支采取實時監控，找到投資收益與風險的平衡點。第三，建立健全的內控制度。資金授信制度、授權制度、審批制度等都是集團企業內控制度中的關鍵點，要求集團企業能夠根據資金池運行模式特點，明確授信額度，以便于能夠控制授信風險；在授權管理制度方面，不同崗位授權不同，領導雖然具有審查權，但無操作權限。在資金審批方面，應該明確責任制度，對各自權限進行明確規定，優化資金審批的流程，一旦操作權限則需要由更高審批權限的人員進行具體操作。

（五）健全資金池運行機制

1.管理賬戶

在賬戶管理方面主要包括對既有賬戶的整合、賬戶規則的確立兩個方面。

集團企業往往包括多個子公司，存在多個較為分散的賬戶，資金池模式下需要對既有銀行賬戶進行整合，不僅可以降低賬戶管理成本，同時有利于資金利用率提升。集團企業應該在合作銀行開設二級賬戶，主要是用于各下屬企業向上歸集、資金收付，要求企業將之前多余賬戶注銷處理，將注銷賬戶留存資金歸集到二級賬戶當中。對于業務多一個賬戶難以承擔的情況，也可以向集團申請設立其他二級賬戶，批準后在合作銀行中開設，但對于二級賬戶必須進行統一管理，開通網上銀行服務，以便于對賬戶資金進行跟蹤監管。

在確立賬戶規則方面，集團層面包括一級、二級賬戶，資金池賬戶為一級賬戶，而下屬企業開設二級賬戶。二級賬戶不僅從隸屬關系上是一級資金池賬戶從屬賬戶，但二級賬戶之間不存在從屬關系?？紤]到集團企業發展過程中對下屬企業下放了自主經營權，一些子公司或項目有特殊情況需要從費合作銀行開設賬戶，需要向集團資金管理部門提出申請，但不能與非合作銀行設立銀企直聯，保證資金安全性，發揮資金池對集團企業資金集中管理的價值。

2.制定資金統一調度規則

第一，在資金歸集方面。在設立資金管理部門時應該明確資金集中管理要求，需要對系統內部對賬單進行核對，對于新進資金需要及時歸集到資金池總部。在銀企直聯模式下，下屬企業每日資金確定向上歸集后，通過與銀行工作系統連接，在接收到相應指令后將二級賬戶資金劃撥到資金池賬戶（一級賬戶）中。完成歸集后集團、銀行都需要取得歸集憑證。第二，在資金下放方面。下屬企業備用金下放，則需要按月向集團資金管理部門上報計劃，通過系統上傳并層層審批，滿足相應標準并獲得審批后即可進行資金劃撥。專項資金同樣需要經過申請——審批流程，才能從集團企業資金池賬戶中進行劃撥。在存款利息下放層面，資金池賬戶需要定期向二級賬戶下放利息，按照同期銀行活期利率計算利息。第三，在資金透支方面。集團資金池對下屬企業資金進行統一調配，有利于提升資金運行效率，而下屬企業運行過程中有時候會遇到所需資金量、所需時間不確定的情況，統一劃撥資金后，由于所需資金數額大，資金池剩余資金無法滿足資金供應，有時候需要向合作銀行預先透支資金，保證資金池運行的平穩性?？梢耘c合作銀行約定設置透支賬戶，同時設定透支規則。第四，在資金結算方面，根據結算對象分為外部結算、內部結算，嚴格按照結算流程，依據審批規則對結算資金進行審批。

（六）建立資金池風險預警機制

資金池模式能夠提高集團企業資金集中管理效率，但也會導致企業資金集中風險，建立風險預警機制尤為關鍵。集團總部資金管理部門必須通過賬戶管理、銀企直聯系統等，實時監控資金池內資金，將資金池資金運行情況定期形成報告，針對可能出現的風險點設置預警線，一旦風險點出現預警則需要及時處理，避免對企業資金池運行穩定安全性造成威脅。一方面，需要落實風險識別，通過風險識別明確集團企業資金池運行中潛在風險，結合資金運轉情況、管理情況等，對風險危險程度進行預測。在資金池信息系統中設立風險預警體系，實施統一的風險防控；另一方面，在資金重要運轉環節中設置自動預警機制，一旦觸發警戒線則會向風控部門發出預警，由風控部門評估風險、分析風險來源，同時制定針對性的風險防范措施。

四、集團企業資金池模式下加強資金集中管理的保障措施

（一）強化集團企業成員的資金管理意識

第一，樹立資金管理理念。集團企業內部組織機構復雜，且很多下屬企業分布在全國各地，子公司所處的地域不同，不同子公司員工結構、工作習慣、地方風俗等也存在不同，在實施資金管理過程中難免會遇到一定的問題。因此，必須通過有效的宣傳手段，幫助集團企業員工樹立資金管理理念，下屬成員企業應該積極配合，嚴格執行集團企業下發的資金池集中管控制度，建立統一的資金管理制度。下屬企業當然需要堅持因地制宜原則，對資金管理制度進行細化，以便于能夠適應自身企業員工，能夠充分調動下屬單位參與資金池集中管理的熱情。第二，部分集團企業對下屬企業資金運營情況監控不足，導致大多數成員企業注重短期利益，但對資金風險不夠重視，這也是壞賬、呆賬發生的主要原因。因此，必須進一步強化資金風險管理意識，將資金風險管控意識滲透到日常經營中。同時，應該加強對相關員工的資金管控培訓，組織資金集中管控經驗交流會等活動，促進成員之間相互交流經驗，讓風險防控成為一項日常性工作。建立資金風險預警機制，尤其是對隱蔽性資金風險進行重點掌控，將資金風險考核結果與員工績效掛鉤，在企業內部形成有效的資金風險防范氛圍，對優化集團風險管控機制有很大幫助。

（二）提高集團資金集中管理的信息化程度

第一，應該進一步完善信息化技術體系。集團企業應該注重先進技術引入，根據自身經營發展需求對軟硬件系統進行調整，借助先進的信息化系統對下屬企業資金使用情況進行實時監控。財務部門必須能夠熟練掌握和運用各項信息技術，完善軟硬件系統，通過先進信息技術提高集團企業資金池資金統籌安排、審核分析等工作。資金池模式下，對財務管理人員提出了更高的要求，必須建立高素質人才隊伍，還可以聘請專業信息化工程師，對信息系統完善、維護等負責，為資金池系統安全穩定運行奠定基礎。第二，逐漸形成資金信息共享平臺。通過資金信息共享平臺能幫助集團總部動態監控日常資金流向，保證預算編制、預算審核工作質量，切實提升資金監管水平。同時，實現信息共享能夠消除信息不對稱、信息孤島等問題，促進各成員企業與總部、成員企業之間溝通交流，可以提高總部對資金的統一調配，避免閑散資金沉淀浪費，同時也可以控制集團企業對外融資成本。

（三）完善資金監督控制體系

第一，應該成立專門的資金監管部門，并完善資金監管制度。集團企業應該根據當前資金管控情況，逐漸修改資金監控制度，對當前合理制度進行優化，并將制度中不足之處剔除。資金監管制度體系中應該包括預算編制、預算考核、專項資金稽查等具體內容，為集團日常經營發展提供資金保障。由集團管理層與財務部門共同組建資金監管部門，優化監管流程，避免出現超越權限、違反規則的情況。第二，發揮內部審計作用。集團企業應該充分發揮內部審計工作作用，審計內容包括財務、經營、離任等，對資金集中管理情況進行全面監督，杜絕發生違法違規問題。制定完善的內部審計制度，對內部審計職責范圍、審計流程以及審計方案進行明確，尤其是對于重大審計項目必須事先制定相關程序，保證內部審計監督職能的發揮，為資金池高效運轉奠定基礎。具體實施中，可以從事前、事中、事后三個環節入手，對集團企業各項資金使用情況予以審計，避免發生錯誤，同時也保證資金安全性。

五、結語

總之，資金池模式作為當前集團企業開展資金集中管控的重要途徑，能夠提升集團企業資金管理水平，為集團企業運營管理效率提升奠定基礎。當前，很多集團企業面臨激烈的市場競爭，為了能夠在競爭中脫穎而出，必須加強財務管理轉型，充分發揮資金池模式優勢，慎重選擇銀行作為合作伙伴，同時制定相應的內部管控體系，建立資金集中管理信息化平臺，對資金存量、流向、結構、歸集、下放等進行動態化監控，合理調配企業資金資源，切實提升企業資金使用效率，為集團企業可持續發展保駕護航。